Física.
E não utiliza Havok. A Engine Unreal 2.0 tem uma física própria que, por sinal, é precursora da Havok. A física vista em UT2003 (lançado em setembro de 2002) foi a primeira do gênero.
Nem existia Havok e Meqon (que está sendo implementada em Duke Nukem Forever, a ser lançado algum dia antes do fim desta década, com sorte... Que, por sinal, o jogo e os gráficos "envelheceram" antes mesmo daquele lançado. Este é preço por tanta demora em lançar um jogo).
A nova Unreal Engine 3.0 também utiliza uma física proprietária e atualizada da Epic, melhor que Havok e companhia. Me corrijam se eu estiver enganado.